Американские Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) и Служба регулирования отрасли финансовых услуг (FINRA) в понедельник опубликовали совместное заявление, в котором осветили ряд факторов, требующих учёта при рассмотрении запросов на получение брокер-дилерских лицензий компаний, связанных с цифровыми активами.
«Способность брокер-дилера исполнять правила по защите клиентов в значительной степени диктуется установленными законами и практиками касательно потери или кражи ценной бумаги, которые могут быть не применимы к определённым цифровым активам», – говорится в публикации.
Как поясняют регуляторы, брокер может подтвердить владение приватным ключом от криптовалютного кошелька, однако доказать, что им не располагает кто-либо ещё, у него вряд ли получится.
«Он может не иметь возможности продемонстрировать, что копия приватного ключа не находится в распоряжении третьего лица, которое сможет переместить ценную бумагу в формате цифрового актива без его согласия», – пишут ведомства.
Ранее некоторые компании из сферы криптовалют сообщали, что уже больше года они вынуждены ожидать решения регуляторов. Одни предполагали, что SEC наложила мораторий на одобрение таких заявок, другие – что цифровые активы несут с собой новые вызовы, требующие решения на правовом уровне.
Кроме того, SEC и FINRA отмечают, что такая распространённая практика, как передача ценных бумаг на хранение сторонним кастодиальным сервисам, при работе с цифровыми активами влечёт дополнительные риски их утраты или кражи. Брокер не сможет отменить транзакцию в блокчейне, если она будет передана на неавторизованный адрес.
Также у регуляторов есть определённые вопросы к отчётности, так как «природа технологии распределённого реестра и характеристики, связанные с цифровыми активами, могут усложнить подтверждение существования ценной бумаги брокер-дилером».
